（吉隆坡15日讯）农业肥料制造商--农佳肥料（Cropmate Bhd）今日正式推介招股书，即将登陆马股创业板，成为首家在大马交易所上市的纯肥料公司。该公司计划通过首次公开募股（IPO），以每股20仙发行2亿1000万新股，预计筹集4200万令吉，并将于12月5日挂牌上市。
按照每股20仙的发售价及上市后扩大的股本2亿6000万股计算，农佳肥料上市后的市值将达到1亿4760万令吉。按照2023财政年的净利1005万令吉计算，该公司是以14倍的本益比进行上市。
同时，农佳肥料也设立了股息政策，计划将30%的净利作为股息回馈股东。
根据招股书内容，农佳肥料将公开发售2亿1000万股新股。其中3690万股将面向公众公开申请认购、1476万股供合格董事、员工及对公司有贡献的人士申请认购、9225万股保留给获得投资，贸易与工业部（MITI）批准的土著投资者，其馀的1亿1609万股则通过私下配售予机构投资者。
与此同时，现有股东也将献售5000万股，预计套现1000万令吉。
年产21万吨肥料
成立于2018年的农佳肥料（Cropmate Bhd）专注于研发与生产常规及特殊肥料，以提升农业生产力。
公司致力于为农业提供高效解决方案，目前拥有18种常规肥料配方和14种特殊肥料配方，涵盖压实肥料、混合肥料、半有机、有机及液体肥料等多样产品。
农佳肥料的产品旨在帮助农民提高作物的产量与品质，通过专业化的配方调制，满足不同农业需求，助力提升农业效益，为市场提供更高效、可持续的肥料选择。
IPO筹集4200万
农佳肥料目前拥有4条生产线，其中3条用于生产压实及半有机肥料，1条则是生产有机肥料，年产能为21万4000吨肥料。
农佳肥料计划通过IPO筹集4200万令吉，以支持公司的业务扩展。该公司计划拨出1713万令吉用于日常营运资金，以购买更多的生产原材料、1670万令吉作为购买厂房的部份融资，317万令吉用于资本支出，剩馀的500万令吉用于支付上市费用。
提升研发推动创新
农佳肥料董事经理李振玉表示，公司将充分利用IPO筹集的资金，提升自身研发能力，并持续推动肥料行业的创新发展。
“我们期待通过此次IPO为农佳肥料带来新的发展机遇，同时巩固我们在马来西亚农业领域的重要地位。”
他指出，IPO资金将使公司能够满足市场对高品质肥料日益增长的需求，尤其是来自榴莲园和油棕园的需求。
提升作物产量品质
农佳肥料销售及技术总监梁火彰在记者会上表示，肥料在全球农业中扮演至关重要的角色，因为它能够为土壤提供农作物生长所需的关键营养元素，进而提升农作物的产量和品质。
他进一步指出，随著全球人口的不断增长，农业生产面临越来越大的压力，肥料的重要性日益凸显。
“通过合理使用高品质的肥料，农民能够更有效地提高农作物的生长效率，满足不断增加的粮食需求。”
过去3年营收波动
询及农佳肥料过去3年营收波动剧烈的情况，公司财务员余俊仁解释道，该公司在2023财政年的营收从2021财政年的1亿零877万令吉，大幅飙升至2022财政年的1亿8829万令吉，但随后在2023财政年回落至约1亿5154万令吉。
他指出，2022财政年营收激增的主要原因是俄乌冲突引发的原材料价格剧烈上涨，尤其是肥料生产所需的关键原料。
由于公司采取成本加成的定价模式，这一价格上涨直接推高了产品售价，从而使营收大幅增长。
然而，随著原料价格逐渐回稳，2023财政年营收有所回落。
丰隆投行为农佳肥料此次公开募股的首席顾问、保荐商、包销商兼配股代理。
农佳肥料上市时间表
推介招股书/公开申请新股：11月15日
首次公开售股认购截止日期：11月22日
股票抽签日：11月27日
分配新股给成功申请者：12月4日
上市日期：12月5日
资料来源：公司招股书
